29 мая Государственная Дума приняла в первом чтении проект федерального закона № 618877-7 "О внесении изменений в Федеральный закон "О рынке ценных бумаг" и отдельные законодательные акты Российской Федерации" (в части введения регулирования категорий инвесторов – физических лиц). С докладом по данному законопроекту выступил председатель Комитета по финансовому рынку Анатолий Аксаков:

– Уважаемый Иван Иванович (Мельников, Первый заместитель Председателя ГД – Прим. ред.), уважаемые коллеги!

Данный законопроект вводит категоризацию инвесторов, он определяет четыре категории. Во-первых, это особо защищаемые неквалифицированные инвесторы, простые неквалифицированные инвесторы – это вторая категория, третья – простой квалифицированный инвестор и профессиональный квалифицированный инвестор.

Профессиональный квалицированный инвестор должен отвечать одному из следующих признаков, он должен иметь либо международный квалификационный сертификат, либо завершать сделки с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами в установленном объёме не менее трёх лет, либо иметь опыт работы не менее трёх лет в финансовой организации, которая является квалифицированным инвестором.

Размеры активов в такой организации для такого инвестора должны составлять не менее 50 млн руб. Простой квалифицированный инвестор два года должен иметь опыт работы в соответствующей финансовой организации, совершать сделки с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами – не менее одного года.

Размер активов, которыми он владеет – не менее 10 млн руб. Сумма активов, которыми он владеет, должна составлять не менее одного миллиона 400 тыс. руб. Простой квалифицированный инвестор должен иметь либо активы на сумму 400 тыс. руб. и выше, либо сдать квалификационный экзамен для того, чтобы приобретать определённые инструменты. И всё остальное относится к категории особо защищаемых неквалифицированных инвесторов и для таких категорий устанавливаются ограничения на приобретение сложных финансовых инструментов в размере 50 тыс. руб.

Этот законопроект направлен на защиту, прежде всего, неквалифицированных инвесторов для того, чтобы меньше было ситуаций, когда люди направляют последние свои ресурсы для приобретения под обещания получить высокие доходы в различные активы, а потом остаются ни с чем. Это, с одной стороны.

А, с другой стороны, у нас возникали споры на рынке между Сбербанком и "Транснефтью", когда вроде бы спор шёл между квалицированными инвесторами и партнёрами. Но когда дошла очередь до оплаты соответствующих услуг, то одна из сторон начала говорить о том, что она не понимала последствия сделки и поэтому не готова платить за эту услугу соответствующую сумму. И были довольно длительные суды, которые закончились, с моей точки зрения, справедливо, но, тем не менее, они имели очень долгую (несколько лет) протяжённость во времени.

Вот для того, чтобы таких споров не возникало, если в сделке участвует профессиональный инвестор, то он однозначно должен оплачивать все суммы, которые предусмотрены договором, и не кивать на то, что он не понимал последствия заключённой сделки.

Прошу поддержать. Ко второму чтению обязательно учтём и замечания правительства, Центрального банка и экспертного сообщества, депутатов также будем, конечно же, учитывать.